Wall Street pourrait enfin surmonter sa dépendance à « Fortnite ».

Epic Games, le fabricant du jeu vidéo shoot-em-up très populaire, a lancé le mois dernier une tentative avortée de lever des fonds dans le cadre d’un accord qui aurait valorisé l’entreprise près de 40% de plus que ce qu’elle avait conclu quelques semaines plus tard, La Poste a appris.

Plus tôt ce mois-ci, Epic a annoncé avoir levé 2 milliards de dollars auprès du groupe Sony et de Kirkbi, la société holding danoise de l’empire du jouet Lego, dans le cadre d’un accord valorisant la société à 31,5 milliards de dollars. C’était légèrement plus élevé que les 28,7 milliards de dollars auxquels la société était évaluée lors de son précédent cycle de financement en avril 2021.

Ce qu’Epic a omis de mentionner, cependant, c’est que quelques semaines plus tôt, il en était aux premiers stades du lancement d’une offre publique d’achat via la bourse privée Nasdaq dans laquelle l’attente de prix informelle était d’une valorisation de 42 milliards de dollars, une source ayant une connaissance directe de dit la situation.

Aucun prix ferme n’a été fixé à l’époque, car Epic évaluait l’intérêt des investisseurs existants, notamment BlackRock, Fidelity Management, T. Rowe Price, le fonds spéculatif Appaloosa et le géant du capital-investissement KKR. Mais avant que ces investisseurs ne puissent examiner les finances d’Epic les plus récentes, Epic a mis fin au processus d’appel d’offres, ont indiqué des sources.

C’est parce que les banquiers d’Epic « sont sortis et ont entendu des criquets » de la part des investisseurs après avoir initialement annoncé l’appel d’offres possible, a indiqué la source.

« L’appel d’offres se préparait à être lancé et ils l’ont suspendu », a déclaré une deuxième source, ajoutant qu’Epic l’avait terminé une semaine ou deux avant l’ouverture prévue de sa salle de données.

Un porte-parole d’Epic a confirmé que la société « évalue un partenariat avec le Nasdaq Private Market pour offrir à ses employés la possibilité de s’engager dans des transactions secondaires privées avec des acheteurs qualifiés depuis un certain temps », ajoutant que « le calendrier initial a été reporté jusqu’après l’annonce de notre augmentation de capital.

« Comme pour toute entreprise, le prix qu’un acheteur peut être prêt à payer évolue à la hausse comme à la baisse. Aucune de ces transactions n’est sponsorisée ou gérée par Epic », a ajouté le porte-parole dans un communiqué. « Nous sommes fiers d’avoir de l’argent récemment levé d’investisseurs qui partagent notre vision, et que la valeur d’Epic a continué de croître malgré les turbulences du marché.

Un problème clé, selon les initiés, est une bataille meurtrière avec Apple sur les frais du fabricant d’iPhone pour les développeurs d’applications. Epic a poursuivi Apple et Google en 2020 lorsque les géants de la technologie ont démarré Fortnite de leurs magasins d’applications après qu’Epic ait mis en place son propre système de paiement intégré dans l’application dans le but d’esquiver leur lourde réduction de 30 % des frais.

En septembre, un juge fédéral de San Francisco a largement statué en faveur d’Apple, sauf que la société de jeux pouvait proposer ses propres options de paiement aux clients afin qu’ils n’aient pas à effectuer d’achats via l’App Store.

Les deux parties ont fait appel de la décision du juge.

« Leur rentabilité a beaucoup chuté et la voie vers plus de croissance à partir d’ici n’est pas claire », a déclaré un investisseur d’Epic à The Post. « Epic est toujours très rentable, mais ses chiffres ont diminué tout au long de leur bataille avec Apple. »

Dans le cadre de son accord de financement, Epic a déclaré qu’il travaillait avec Lego sur la construction d’un métaverse pour les enfants, Lego investissant 1 milliard de dollars dans le nouveau cycle de financement de 2 milliards de dollars.

Fortnite en 2020 aurait généré 5,1 milliards de dollars de revenus, ce qui est inférieur à son sommet de 2018 de 5,4 milliards de dollars.