La tension entre les innovateurs financiers et les gouvernements à l’échelle mondiale est visible en Australie, où le secteur innovant de la fintech, fraîchement sorti du succès mondial de l’acquisition de la société BNPL Afterpay par Square, est en désaccord avec le secteur bancaire.
Le président salvadorien Nayib Bukele.Crédit:PA
Schot-Guppy rapporte que les sociétés fintech en Australie sont abandonnées en tant que clients par les banques à un taux plus élevé que leurs pairs à l’étranger, au milieu des craintes d’enfreindre les lois anti-blanchiment d’argent et antiterroristes.
L’entrepreneur Michaela Juric de la plateforme de trading peer-to-peer Bitcoin Babe a déclaré qu’elle avait été refusée par 91 institutions financières en raison de son entreprise.
Mais l’autre moteur du «débancage», que beaucoup soupçonnent la communauté fintech, est le désir des grandes banques de maintenir leur domination.
La semaine dernière, Schot-Guppy a témoigné devant le comité restreint sur l’Australie en tant que centre technologique et financier que 150 sociétés de technologie financière avaient été «débanquées» par les grandes banques.
« Les cas de debanking se produisent beaucoup moins fréquemment sur d’autres marchés », a-t-elle déclaré. « Alors j’ai pu voir les emplois et l’innovation s’installer là-bas. »
Pourtant, l’impact réel de la montée en puissance de la crypto pourrait dépasser le secteur bancaire.
Robert Potter d’Internet 2.0 voit des tensions inhérentes entre les communautés crypto et bancaire.
Le Dr Philippa Ryan de l’Australian National University a déclaré que la crypto-monnaie serait un « réveil pour le secteur bancaire », a-t-elle déclaré, mais le cœur de la banque restera les prêts contre la propriété et les actifs corporels.
« Un plus gros problème sera pour le marché noir et le système fiscal », et la capacité de déplacer la richesse entre les nations sans attirer l’impôt ou la surveillance. Ryan a déclaré que la crypto-monnaie « sape les frontières et sape le gouvernement ».
La nature perturbatrice du bitcoin et des crypto-monnaies est également essentielle pour le type d’innovation qui est devenu un nouveau domaine de concurrence géopolitique.
La Chine a lancé une monnaie numérique contrôlée par sa banque centrale qui lui donne un potentiel d’influence internationale qui pourrait défier le dollar américain. Facebook essaie courageusement de promouvoir Diem (anciennement connu sous le nom de Balance) comme alternative à un avenir dominé par la Chine.
Bitcoin, qui n’est contrôlé par aucun gouvernement, a la perspective de former un système commercial alternatif et une économie souterraine, comme il le fait au Liban.
Alors qu’El Salvador imposait le soi-disant « B-Day » à des citoyens non préparés (le président du Millennial-bro Nayib Bukele veut utiliser l’énergie volcanique pour soutenir l’extraction de bitcoins à forte intensité énergétique), le conflit entre l’innovation et la prudence vu à l’échelle internationale est évident chez lui.
Les gouvernements ne veulent pas encore réglementer la crypto-monnaie, déclare Robert Potter, co-PDG d’Internet 2.0, car « ils ne veulent pas écraser l’innovation ».
« Mais il y a une tension entre laisser cela grandir et ne pas le laisser devenir incontrôlable », a-t-il déclaré.
Pour l’instant, la communauté des crypto-monnaies et des fintech bénéficie de beaucoup de liberté par rapport aux banques qui ont des obligations qui ne disparaissent pas, a-t-il déclaré.
Il est « tout à fait raisonnable » pour les banques d’avoir intérêt à maintenir leur statut, a-t-il déclaré « mais elles sont également réglementées dans ces positions ».
Il existe également une différence culturelle inhérente entre la crypto-monnaie et la communauté bancaire.
« Lorsque vous écoutez les personnes qui construisent ces échanges cryptographiques, elles parlent souvent de perturber les institutions financières et l’environnement réglementaire qu’elles ont créé », a déclaré Potter.
Régulation légère des innovations spectaculaires : la faillite de Lehman Brothers a été considérée comme le déclencheur de la crise financière mondiale de 2008. Crédit:Daniel Acker
Il n’est pas clair si la supervision détectera les risques créés par l’innovation.
L’un des déclencheurs de la crise financière mondiale de 2007-2008 a été l’innovation bancaire de la dette hypothécaire reconditionnée et revendue d’une manière que personne ne pouvait pleinement comprendre.
L’effondrement financier, que l’innovation non réglementée a contribué à déclencher, a déclenché une forte récession économique, faisant souffrir le public aux États-Unis et en Europe.
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La nature de la crypto-monnaie signifie que son risque est de plus en plus porté par le public. Les échanges cryptés et peer-to-peer pourraient masquer des vulnérabilités qui, comme la désinformation sur les réseaux sociaux, n’apparaissent qu’une fois la technologie pleinement adoptée.
Lorsque les échanges s’effondrent, ou sont piratés, ou lorsqu’un propriétaire perd ses clés cryptographiques, à ce jour, l’individu supporte souvent le risque.
Les exemples de haut niveau abondent. Le mois dernier, 97 millions de dollars de pièces numériques ont été piratées à partir de l’échange crypto japonais Liquid, environ la moitié de ce total a été converti en un autre actif crypto via un échange décentralisé, permettant aux pirates de s’enfuir avec les fonds.
Le Dr Ryan de l’ANU, qui négocie la crypto-monnaie, a déclaré que la semaine dernière, elle avait reçu un e-mail d’une plate-forme qu’elle utilisait lui indiquant que son compte serait fermé dans plusieurs semaines. On lui a demandé d’échanger ses fonds avant pour éviter de perdre la devise détenue par la bourse – en fait, une transaction forcée.
« Si ce n’est pas de la manipulation, je ne sais pas ce que c’est », a-t-elle déclaré.
Le terrain de jeu inégal a été critiqué par pas moins d’un personnage que Jackson Palmer, co-créateur de Dogecoin – la monnaie adoptée par Elon Musk.
« Vous avez perdu le mot de passe de votre compte d’épargne ? Ta faute. Être victime d’une arnaque ? Ta faute. Des milliardaires manipulent les marchés ? Ce sont des génies.
Il a déclaré qu’il s’agissait du « type de crypto-monnaie dangereuse du capitalisme » gratuit pour tous « qui a malheureusement été conçue pour faciliter depuis sa création ».
Ryan dit que lorsque la technologie blockchain qui sous-tend la crypto-monnaie est utilisée pour libérer une transaction entre les systèmes bancaires de manière réglementée, « ce sera une belle chose ».
« Ce que je ne pense pas être bon, c’est quand la crypto-monnaie est entre les mains d’artistes de pompes et de vidages et du marché noir », a-t-elle déclaré. « Pour le moment, c’est dominé par eux. »
Le problème à l’échelle mondiale est que « l’anarchie règne toujours sur les vagues ».
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