26 mai 2021 5 min de lecture

Cette histoire est apparue à l’origine sur ValueWalk

Lorsque vous essayez de comprendre la future croissance potentielle des prix d’un instrument, il existe plusieurs façons de le faire, en fonction de la classe d’actifs. Lorsqu’ils examinent une marchandise, comme le pétrole, les analystes ont tendance à faire référence à l’offre et à la demande. Quelle est la quantité consommée par rapport à la quantité produite.

Lettres, conférences et plus sur les hedge funds du premier trimestre 2021

L’offre et la demande de Bitcoin fonctionnent légèrement différemment, car le montant de l’offre est limité, par exemple. 21 000 000. La demande de BTC est particulièrement visible maintenant, avec de nombreuses institutions financières sautant dans le train de la cryptographie et la disponibilité à utiliser BTC dans des cercles plus larges, par exemple même pour acheter un véhicule chez Tesla.

D’autres événements qui peuvent avoir un impact sur le prix de Bitcoin sont les événements de réduction de moitié (réduction de moitié). C’est là que les mineurs qui utilisent efficacement leur puissance de calcul pour résoudre des énigmes, sont récompensés par BTC lorsqu’ils réussissent. Les haillons ont lieu environ tous les quatre ans et, comme vous pouvez le voir sur le graphique, ils ont un effet puissant sur le prix. Les mineurs ne les aiment pas car ils reçoivent la moitié de la quantité de BTC après chaque événement de réduction de moitié, pour la même quantité de travail qu’auparavant.

Les événements fondamentaux tels que les actualités, par exemple des politiciens qui parlent de cryptos (ou les dénoncent), ou même des informations non quantifiables, telles que le système bancaire financier qui sous-performant considérablement

Études techniques pour la prévision du prix du BTC

Les analystes techniques ont tendance à examiner dans quelle mesure l’actif est surachat ou surventé et si le prix est sur le point de s’inverser en incorporant des indicateurs techniques tels que le populaire RSI ou le SMA sur des graphiques de différentes périodes.

Mais une indication forte de la croissance potentielle de Bitcoin est de regarder ses cycles, ce qui a fait évoluer le prix dans le passé, et de surveiller ces événements à l’avenir, comme le savent les analystes techniques qui regardent les graphiques toute la journée, l’histoire toujours. se répète.

Un indicateur puissant à examiner en référence au prix de Bitcoin est le ratio stock-débit, qui peut être intégré directement sur le graphique. Il est souvent utilisé pour les matières premières, mais il a été utilisé avec succès pour prédire la hausse étonnante de Bitcoin. Il examine la quantité d’actif actuellement disponible (le stock), par exemple. maintenant en circulation, par rapport à la quantité créée (le flux).

Cela fonctionne sur la base de l’offre et de la demande. Il est logique que chaque événement de réduction de moitié de Bitcoin ait un impact sur ce ratio, car chaque fois que cet événement a lieu (après environ 210000 Bitcoins créés par des mineurs), la quantité de BTC générée diminue de moitié. Ainsi, lorsque l’offre diminue, la demande est plus élevée par rapport à l’offre ou au stock disponible.

Alors que les moteurs de nouvelles susmentionnés ont un impact sur le prix, par exemple. Elon Musk tweetant, le prix a tendance à se corriger à court terme. Le véritable moteur à long terme est l’offre et la demande, c’est-à-dire le ratio stock / flux. Si vous superposez ce modèle sur un graphique de prix de tous les temps (voir ci-dessous), vous pouvez voir à quel point le ratio était historiquement présent lors du suivi du prix, et à l’avenir, vous pouvez voir que le prix devrait atteindre le niveau de prix de 160k $.

Jalons notables qui ont affecté le prix de Bitcoin:

En 2013, les gens étaient choqués que le prix soit passé de 1 $ à 1 000 $ en quelques années. Cela a coïncidé avec NXT de Jelurida, le premier à mettre en œuvre un protocole de consensus purement probant. Il était à la fois fiable et économe en énergie et nécessitait un matériel minimal. L’algorithme de preuve de participation inventé par NXT a résisté à l’épreuve du temps, sans aucune attaque réussie depuis son lancement.

2017 a été une année énorme pour BTC et pour l’industrie de la cryptographie dans son ensemble, avec des centaines de nouvelles offres de pièces via les ICO. C’était l’outil d’investissement incontournable à l’époque pour l’industrie. Alors que de nombreuses pièces n’ont pas réussi à gagner du terrain, TRON a battu les records d’un ICO vraiment réussi avec une nouvelle approche de la blockchain et une entreprise qui est toujours très vivante aujourd’hui. USDT, une monnaie populaire utilisée sur TRON, au moment de la rédaction de cet article, a maintenant dépassé une capitalisation boursière de plus de 50 milliards de dollars et l’offre a dépassé Ethereum.

Si 2017 était l’année de l’ICO, alors 2021 est vraiment l’année de DeFi. Alors que de plus en plus de projets financiers décentralisés se lancent, l’accent est désormais mis sur l’utilité réelle des pièces et sur la qualité et l’utilisation réelle des projets qui les sous-tendent. L’un des principaux défis dans ce domaine est la quantité de liquidité disponible sur ce marché. De plus en plus de projets comme Orbs se concentrent sur l’exploitation de la liquidité disponible pour rendre les blockchains secondaires interopérables et suffisamment fluides pour bien fonctionner dans l’arène du crypto trading.

Au fur et à mesure que les choses se réchauffent dans l’espace cryptographique et que de plus en plus de banques, d’entreprises et de gouvernements progressent pour incorporer la cryptographie dans leurs plans, tout cela aidera le prix du BTC et d’autres cryptos à grimper. Le ratio Stock / Flux comme démontré précédemment est un excellent moyen de suivre cette croissance et de comprendre le potentiel futur même si vous n’êtes pas un analyste technique.