Binance redouble d’efforts en matière de conformité et établira un siège social mondial pour permettre la surveillance réglementaire, a déclaré le cofondateur du plus grand échange de crypto-monnaie au monde dans une rare interview.

« Nous sommes prêts à installer un ou plusieurs sièges sociaux dans le monde », si cela contribue à la conformité et à moins de tracas pour les utilisateurs, a déclaré le cofondateur et directeur du marketing de Binance, Yi He. Forkast. Elle n’a pas indiqué de calendrier définitif.

Cette évolution intervient alors que les gouvernements du monde entier répriment les pratiques laxistes de connaissance du client dans les entreprises qui permettent des transferts de capitaux entre pays.

Les régulateurs s’efforcent de freiner la fuite des capitaux et les activités liées au blanchiment d’argent et au financement du terrorisme. Cet examen minutieux est particulièrement intense pour les entreprises qui facilitent l’échange de crypto-monnaie étant donné l’accent sous-jacent de l’actif sur la confidentialité.

A la recherche du shérif

Un siège physique pour l’échange fournirait une « orientation claire » pour l’industrie de la crypto-monnaie à un moment où la conformité mondiale arrive à maturité, selon He.

La question de l’établissement d’une base physique est importante car elle pourrait aider à résoudre les problèmes de conformité et à préparer l’entreprise pour la prochaine étape de croissance parmi les utilisateurs grand public « trempant leurs orteils » dans le monde de la cryptographie, a-t-elle déclaré.

Malgré ses problèmes, Binance est le plus grand échange de crypto-monnaie au monde. Selon les données de CoinGecko, le volume des transactions sur une période de 24 heures a récemment atteint environ 23,3 milliards de dollars, dépassant de loin l’opérateur de crypto-monnaie de deuxième rang OKX avec environ 5,8 milliards de dollars.

Lui, un ressortissant chinois qui a travaillé comme influenceur alimentaire avant de se tourner vers l’espace de la crypto-monnaie en 2014, a déclaré qu’avoir un siège social physique n’était « pas fondamental pour maintenir l’entreprise opérationnelle ».

Pourtant, elle a reconnu que Binance avait alloué des ressources importantes au cours de l’année écoulée pour aider à respecter les engagements internationaux visant à prévenir les activités illicites telles que le blanchiment d’argent et la fraude. Ces efforts, a-t-elle dit, seront élargis cette année.

Il comprend de nouvelles embauches en conformité alors que l’entreprise continue de se développer à l’échelle mondiale, s’ajoutant à un effectif mondial de plus de 3 000 personnes. L’une de ces nouvelles recrues était Mark McGinness, ancien responsable des relations internationales de l’organisme de surveillance financière à Dubaï, une région où la bourse a récemment reçu une licence pour offrir des services d’actifs virtuels à des investisseurs qualifiés.

« La stratégie de base pour 2022 reste la poussée mondiale de l’entreprise vers la conformité, et nous faisons de bons progrès », a-t-elle déclaré dans une interview depuis Singapour. «Nous élargissons considérablement notre équipe de conformité pour recruter des talents professionnels afin de poursuivre une conformité à 100% avec KYC [regulations] sur notre plateforme.

Se faire murer

Binance a essayé d’être en phase avec l’évolution des régimes réglementaires sur les marchés sur lesquels il opère.

En août, Binance a déclaré que les nouveaux utilisateurs devraient faire vérifier leur identité. Les utilisateurs existants qui ne le font pas à temps devraient faire face au changement de statut de leur compte en mode « retrait uniquement » avec des services limités au retrait et au rachat.

Ce faisant, Binance s’en est tenu à un livre de jeu qu’il a adopté pour la première fois en Chine, où la société a été lancée en juillet 2017. La société affirme avoir réduit ses opérations dans l’Empire du Milieu fin 2017 après que Pékin a interdit les émissions de jetons et imposé d’autres obstacles réglementaires à sévir contre les crypto-monnaies.

Après que les autorités continentales ont déclaré sans équivoque en septembre que même les bourses offshore ne peuvent pas proposer de négocier de tels actifs aux ressortissants chinois, Binance a déclaré qu’elle interdira l’utilisation du renminbi sur sa plateforme de trading peer-to-peer à partir du 31 décembre et basculera les utilisateurs chinois continentaux vers le « mode retrait uniquement ». Il n’autorise pas non plus l’utilisation des numéros chinois continentaux pour l’authentification à deux facteurs.

Mais éviter l’attrait du plus grand marché de crypto-monnaie au monde est plus facile à dire qu’à faire.

Malgré l’interdiction par Pékin des transactions de crypto-monnaie en septembre 2021, la Chine représente toujours 10% des transactions mondiales de Bitcoin, a déclaré la Banque populaire de Chine (PBoC).

Les autorités y exercent de plus en plus un contrôle direct, en particulier en ce qui concerne les crypto-monnaies, selon Rain Xie de la Washington University School of Law.

Les ressortissants de Chine continentale peuvent toujours accéder à Binance avec un réseau privé virtuel (VPN) défini sur une adresse de protocole Internet (IP) étrangère. L’activation de l’authentification à deux facteurs avec un numéro non chinois est facile avec des numéros virtuels qui peuvent être achetés et accessibles en ligne.

Binance a mis fin à ses opérations en Chine après que sa part de la clientèle mondiale de l’entreprise soit tombée en dessous de 10%, a-t-il déclaré. Forkast. Elle continue de conserver des participations dans certaines sociétés chinoises continentales qui ne sont pas liées à ses opérations de crypto-monnaie, a-t-elle ajouté. « En fait, nous n’avons investi dans ces entreprises qu’en tant qu’investissements purs et nous n’avons aucun bureau en Chine », a-t-elle ajouté.

Que ces mots apaisent les autorités chinoises est une question de conjecture pour le moment.

Le « contrôle direct » de la Chine s’est resserré ces derniers jours, en particulier en ce qui concerne les géants de la technologie impliqués dans les mouvements de capitaux. Ce dernier est un pilier important de la politique de la banque centrale compte tenu de la volonté de la PBoC de maintenir la stabilité du renminbi.

Le géant technologique chinois Tencent Holdings Ltd. fait face à une « amende record » potentielle pour des violations présumées de la réglementation sur la connaissance de votre client (KYC) par son réseau mobile WeChat Pay, a rapporté le Wall Street Journal citant des personnes proches du dossier.

Quand la musique s’arrête

La chance de Binance a été inégale en dehors de la Chine.

Après que les autorités du continent aient jeté une clé dans les travaux de Binance en 2017, une nouvelle base d’opérations a été établie à Tokyo, dirigée par le fondateur de Binance Changpeng Zhao.

Mais cela s’est avéré temporaire après que les régulateurs japonais ont averti que la société fonctionnait sans être enregistrée. Depuis lors, la société a eu des entretiens avec des régulateurs dans un certain nombre de juridictions différentes.

Binance exploite un certain nombre d’unités dans différentes zones géographiques sous une structure d’entreprise opaque. Zhao a refusé à plusieurs reprises de dire dans quelle juridiction son principal serveur d’échange est basé.

Alors que des informations ont fait surface l’année dernière selon lesquelles le siège social de la bourse est enregistré aux îles Caïmans, les autorités locales ont nié la surveillance réglementaire de Binance.

Amour non réciproque

Au cours de l’année écoulée, Binance a été censuré par les régulateurs de plusieurs pays pour ne pas avoir obtenu les licences et l’enregistrement appropriés nécessaires pour fournir des services d’échange de crypto aux consommateurs nationaux.

En juin, la Financial Conduct Authority du Royaume-Uni a ordonné à Binance de suspendre ses opérations réglementées en Grande-Bretagne, l’une des réprimandes les plus strictes d’un régulateur mondial à l’encontre de la société.

Zhao a déclaré en décembre que Binance travaillait à reconstruire ses opérations au Royaume-Uni

Plus tôt ce mois-ci, Binance a annoncé que sa nouvelle branche de paiement, Bifinity, avait conclu un partenariat avec Eqonex, cotée au Nasdaq, qui détient une licence de garde par l’intermédiaire d’une filiale au Royaume-Uni. Le partenariat permettra à Binance de nommer les cadres supérieurs d’Eqonex au sein de Bifinity.

Mais Binance a également été critiqué aux États-Unis

En mars de l’année dernière, la Commodity Futures Trading Commission a déclaré qu’elle avait ouvert une enquête pour déterminer si la société avait autorisé les Nord-Américains à négocier des dérivés liés aux jetons numériques.

Zhao a présenté un point de vue positif sur la nécessité de « bonnes réglementations » dans un article de blog paru début janvier. Il a déclaré qu’il était nécessaire d’être pragmatique quant à la nécessité d’une licence onshore si l’industrie de la cryptographie devait se développer au-delà de ce qu’il appelait sa petite base d’adopteurs précoces et atteindre les 95% d’adopteurs de masse.

« Pour que l’industrie de la cryptographie se développe, nous avons besoin de rampes d’accès et de sortie », a déclaré Zhao. «Nous devons construire des ponts entre crypto et fiat. Pour cela, nous devons nous intégrer aux systèmes financiers traditionnels, aux banques, aux services de paiement, etc. Et pour cela, nous avons besoin de licences.

Il s’est également engagé à travailler en étroite collaboration avec les régulateurs pour élaborer des règles qui protégeraient les consommateurs mais n’étoufferaient pas l’innovation.

Jamais les deux ne se rencontreront

Selon les experts du secteur, suivre une approche fondée sur des règles mettrait l’industrie en contradiction avec l’esprit d’innovation pour lequel elle est connue, car cela irait à l’encontre de l’esprit de décentralisation.

« La conformité est indispensable pour les échanges centralisés à long terme », a déclaré Kunchou Tsai, associé directeur du groupe taïwanais Enlighten Law, ajoutant qu’il était temps pour un échange centralisé de décider s’il devait être entièrement conforme. ou simplement pivoter complètement vers un échange financier décentralisé.

L’établissement d’un siège social physique peut être un moyen pragmatique de gagner plus d’influence, selon Kevin Cheng, responsable juridique et de la conformité de BitoEX, un important échange de crypto à Taïwan. « Avoir un siège social pourrait probablement faciliter l’interaction de Binance avec les gouvernements et les régulateurs », a-t-il déclaré.

D’autres ont estimé que l’établissement d’un siège social dans une juridiction géographique peut ouvrir une boîte de Pandore en matière de risques juridiques. D’un autre côté, il serait difficile pour les clients de poursuivre Binance pour des pertes ou des dommages liés à son échange si l’entreprise n’a pas d’entité locale.

« Il serait très coûteux d’intenter une action en justice internationale », a déclaré Charlotte Wu, associée directrice du cabinet d’avocats Zhong Yin. Forkastajoutant que les demandeurs pourraient même avoir du mal à identifier quelle entité juridique poursuivre.

La fréquence des attaques de piratage sur les serveurs cryptographiques rend ces risques juridiques réels, selon Tsai of Enlighten Law.

« Binance, à un moment donné, devrait savoir qu’il a ce problème, donc quand il a été piraté, il a immédiatement offert une compensation, sinon il risquerait de perdre ces utilisateurs », a déclaré Tsai, faisant référence à des attaques de piratage passées, dont une en mai 2019 qui a vu environ 40 millions de dollars US volés dans des portefeuilles en ligne chez Binance.

Le co-fondateur de Binance, He, a déclaré que la nécessité de travailler avec les régulateurs du monde entier faisait partie de la responsabilité qui accompagne le succès.

« Du point de vue d’un initié de l’industrie, vous verrez que si l’industrie est petite, personne ne se soucie de vous », a-t-il déclaré. « Ce n’est que lorsque l’industrie se développera suffisamment avec plus de personnes impliquées que les régulateurs prêteront attention. »

Ningwei Qin et Tom Zuo ont contribué à ce rapport.