Comment les dépositaires de crypto, les bourses de trading crypto et (en fin de compte) les institutions bancaires crypto peuvent-ils prouver à des parties externes que les réserves sont bien ce qu’elles prétendent être ? Il s’agit d’une question cruciale qui continue de faire surface, avec une solution potentielle récemment avancée ; Preuve de réserves (PoR).

Pour qu’une plate-forme ou un échange de négociation fonctionne comme annoncé, les opérations de négociation doivent certainement fonctionner correctement, mais il existe une attente supplémentaire que les investisseurs, les régulateurs et les décideurs apporteront certainement à la table. Plus précisément, et afin de maintenir la confiance de ces participants externes, ainsi que d’éviter certains des problèmes potentiels qui s’étaient déjà posés avec plusieurs organisations de cryptographie, des directives claires et cohérentes sont tout simplement sensées sur le plan commercial.

Il est clair que l’espace des crypto-actifs s’est développé bien au-delà des concepts décrits dans le livre blanc sur la blockchain Bitcoin, et à mesure que l’écosystème continue de croître, le besoin d’auditabilité augmente également. Cela peut sembler un peu paradoxal pour certains, d’autant plus que l’idée de la blockchain est qu’elle crée un registre immuable et transparent ; c’est absolument vrai. Ce qui complique cette conversation, cependant, est la montée en puissance des organisations centralisées où un pourcentage important de – en particulier de détail – le commerce et les transactions cryptographiques se produisent.

Les bases de données exclusives, les transactions hors chaîne, les portefeuilles omnibus et le caractère impénétrable de ces enregistrements sont des problèmes potentiels bien connus et reconnus, d’autant plus que l’écosystème continue de croître en termes de variété de produits et de taille du marché. S’il est vrai que les audits sont effectués afin de maintenir les licences de transfert de fonds (et autres), le concept derrière la preuve de réserves est d’aller plus loin dans ce processus. En d’autres termes, l’un des aspects du PoR est d’élargir la profondeur et la portée des tâches d’audit qui peuvent être effectuées.

Jetons un coup d’œil à quelques-unes des considérations que les professionnels de la comptabilité et de l’audit pourraient vouloir garder à l’esprit alors que des concepts tels que le PoR font de plus en plus partie de la conversation sur la politique de cryptographie.

Différents types de réserves. Tout comme la manière dont les actifs, les passifs et les risques externes doivent être évalués différemment selon le type spécifique d’organisation en question, les types de réserves qui devront être évalués varieront également. Par exemple, les réserves en question sont-elles liées à un stablecoin spécifique ou à un autre type de produit cryptographique, ou les réserves sont-elles vérifiées pour un échange cryptographique ?

Les Stablecoins, en eux-mêmes, ne sont pas un nouveau sujet ou une nouvelle idée, mais sont un exemple de l’importance et de la complexité de l’auditabilité des réserves. Lorsque de nouveaux produits et services sont ajoutés au mélange, tels que la finance décentralisée (DeFi), le développement de différents outils de vérification et d’audit des réserves sera nécessaire. Cela inclut, mais sans s’y limiter, les pools de liquidités, le jalonnement et d’autres activités connexes.

Risque de contrepartie. L’un des problèmes qui existe pour chaque institution financière, qu’elle soit basée sur la cryptographie ou non, est l’idée du risque de contrepartie. Pour faire simple, chaque actif est potentiellement un passif dans les livres d’une autre organisation, et ce risque peut être exacerbé dans le secteur de la cryptographie. Par exemple, et directement en raison du manque de normes comptables spécifiques à la cryptographie qui se heurtent au paysage des crypto-actifs qui se différencie rapidement, il peut y avoir des cas où le même crypto-actif peut être signalé dans les livres de plusieurs organisations.

Une telle situation est évidemment incorrecte et insoutenable, mais pourrait même ne pas être le résultat d’une intention malveillante. Cela dit, voulu ou non, cette double déclaration potentielle de certains actifs cryptographiques pourrait rapidement conduire à une mauvaise évaluation du risque et à des problèmes potentiellement systémiques non résolus à long terme.

Les contrôles. À mesure que les outils et techniques de vérification tels que le PoR deviennent potentiellement plus largement adoptés et utilisés, il sera également nécessaire de mettre en œuvre des techniques de contrôle mises à jour ou nouvelles. Par exemple, si un prestataire de services tiers tel qu’un auditeur ou un professionnel de la comptabilité cherche à vérifier les résultats d’un processus de PoR – ou même potentiellement à mener de tels processus à l’avenir – il doit y avoir des contrôles autour desquels les individus et les entreprises ont accès à les données sources.

Cela n’est pas différent du processus par lequel les actifs sont audités et vérifiés dans les institutions financières en place, mais est compliqué par les attributs uniques liés aux crypto-actifs. Tous les crypto-actifs ne seront pas aussi facilement vérifiables que le prix du bitcoin, par exemple, et le processus par lequel ces données gérées de manière centralisée sont examinées doit être géré avec soin.

Rapports. En fin de compte, l’objectif de tout processus de vérification, qu’il s’agisse de PoR ou d’une autre itération sur ce même thème, est d’améliorer la qualité et la transparence autour des données de crypto-actifs qui sont publiées sur le marché externe. C’est encore là que l’importance d’impliquer la profession comptable semble logique ; les comptables et les auditeurs jouent déjà un rôle central dans la manière dont un large éventail d’informations est communiqué au marché.

L’idée de réserves probantes, malgré les similitudes superficielles avec d’autres processus d’audit et d’attestation déjà utilisés, est un nouveau concept développé spécifiquement pour résoudre certains des problèmes liés aux échanges de crypto-monnaie gérés de manière centralisée. À cette fin, en plus de travailler sur les inévitables obstacles sur la route, les résultats des engagements de type PoR devront être traduits d’une manière utilisable par le public non expert.

Peu importe ce qui ressort en fin de compte de la conversation sur la preuve de réserves, et même si cette idée spécifique prend de nouvelles caractéristiques au fil du temps, il n’en reste pas moins que cette idée répond à un besoin légitime du marché. La centralisation est arrivée dans l’espace des crypto-actifs, avec des pièces stables, des monnaies numériques de banque centrale et des institutions financières qui commencent à offrir des suites complètes de produits et services liés à la crypto. Avec la centralisation, cependant, viennent de nouvelles complications potentielles qui devront être clarifiées à l’avenir. En fin de compte, le marché exige des informations transparentes et cohérentes ; exactement ce que les comptables et les auditeurs sont en mesure d’aider à fournir.