Je me suis assis avec Jamie P. Hopkins, associé directeur des solutions de gestion de patrimoine chez Carson Group, pour discuter de ce que le resserrement de la Fed signifie pour les investissements de retraite et, bien sûr, de son point de vue sur le bitcoin.

Crypto en un clin d’œil

Bitcoin BTC USD,
+0,04%
a perdu 0,1% au cours des sept derniers jours, s’échangeant à environ 36,423 $ jeudi, selon les données de CoinDesk. Éther ETHUSD,
-0.40%
a augmenté de 0,6 % sur la période de sept jours pour atteindre environ 2 738 $. Jeton Meme Dogecoin DOGEUSD,
-0,82%
a enregistré une perte de 2,7 % tandis qu’un autre jeton sur le thème du chien, Shiba Inu SHIBUSD,
-0,69,
s’échangeait en baisse de 6,7 % par rapport à il y a sept jours.

Métriques cryptographiques

Actions et obligations

La hausse des taux d’intérêt « n’est pas mauvaise pour les retraités en général », a déclaré Hopkins dans une interview.

«Beaucoup de retraités recherchent des rendements obligataires plus élevés, des rendements CD, des rendements à revenu fixe. Donc, si vous n’avez pas verrouillé tout cela, pour les quasi-retraités, cela peut être un peu mieux », a déclaré Hopkins.

Pendant ce temps, pour les personnes qui se tiennent juste avant la retraite, « un ralentissement du marché est en fait comme une meilleure situation, ce qui semble contre-intuitif », a déclaré Hopkins. « Au fur et à mesure que les bonnes choses diminuent, vous êtes plus susceptible d’obtenir des hausses au cours des deux prochaines années de retraite ou du moins de stagner. Et vous obtenez ainsi un taux de retrait durable plus élevé », selon Hopkins.

Hopkins a également déclaré qu’en dépit de l’environnement macroéconomique actuel, il préfère les portefeuilles dont la part d’actions augmente pendant la retraite. Lors de l’exécution des simulations de Monte Carlo, qui modélisent la probabilité de différents résultats, « les portefeuilles qui diminuent les portions obligataires de leur allocation plus tôt à la retraite, surpassent en fait les portefeuilles fixes comme 60-40 (60 % en actions, 40 % en obligations) ou diminution des portefeuilles d’actions », a déclaré Hopkins. « Et cela ne signifie pas que vous achetez plus d’actions, mais vous ne les dépensez tout simplement pas. »

Investir dans le bitcoin pour la retraite ?

Bien que Hopkins ait déclaré qu’il était raisonnable d’allouer 1% à 2% du portefeuille aux crypto-monnaies, il reste prudent. « Je pense que beaucoup de gens cherchent dans ce domaine comment prendre des risques et générer plus de richesse ? Je reste en quelque sorte du côté des philosophies d’investissement qui l’entourent », a déclaré Hopkins.

Hopkins s’est dit préoccupé par les risques de garde des crypto-monnaies. Il craint également que de nombreux projets de cryptographie existants échouent ou soient remplacés par de nouveaux, à mesure que l’écosystème évolue. Avec le recul, en février 2018, environ la moitié des projets initiaux d’offre de pièces lancés en 2017 ont échoué, a rapporté Fortune à l’époque.

Même si l’industrie de la cryptographie a mûri, elle en est encore à un stade très précoce, a noté Hopkins.

« Je pense que le défi à cela, c’est que cela laisse aux consommateurs, à la masse, un sentiment de peur dans cinq ans, car ils auront de l’expérience avec des choses qui disparaissent fondamentalement », a déclaré Hopkins. « Si vous venez de dire, allez investir en bourse, et dans cinq ans, la moitié de cela aura disparu. Comment les consommateurs vont-ils se sentir, n’est-ce pas ? Ils vont avoir un peu peur du marché boursier », a déclaré Hopkins.

En outre, bien que Fidelity Investment envisage de fournir des offres de bitcoins pour les plans 401 (k) qu’elle administre, la réaction du département américain du Travail pourrait ajouter aux inquiétudes des employeurs, selon Hopkins.

Le département a publié une déclaration avertissant les fiduciaires du régime de «faire preuve d’une extrême prudence» avant d’envisager d’ajouter une option de cryptographie au menu d’investissement d’un plan 401 (k).

Lis: Bitcoin dans votre 401(k) ? Fidelity vient de l’introduire en option – quand cela a du sens et quand ce n’est pas le cas

Fidelity « va le rendre disponible, mais vous devez toujours le faire approuver par un comité d’investissement fiduciaire. C’est beaucoup de risques car si quelque chose ne va pas, le ministère du Travail vous a dit de faire preuve d’une extrême prudence. Ce n’est pas beau, n’est-ce pas ? » dit Hopkins.

La crypto de SEC unité

Ce qui ajoute aux vents contraires réglementaires pour la cryptographie est la dernière décision de la Securities and Exchange Commission des États-Unis. L’agence a déclaré mardi qu’elle avait presque doublé les postes de son unité cyber et l’a renommée « Crypto Assets and Cyer Unit », selon un communiqué.

L’unité comptera 50 postes, contre 30 auparavant, et est désormais chargée de « protéger les investisseurs sur les marchés de la cryptographie et contre les cybermenaces », selon le communiqué.

Binance soutient l’offre de Musk

Binance, le plus grand échange de crypto au monde, a accepté de contribuer 500 millions de dollars pour soutenir l’acquisition en cours de Twitter par Elon Musk pour 54,20 dollars par action, soit environ 44 milliards de dollars, a rapporté Emily Bary de MarketWatch.

Le conseil d’administration de Twitter a accepté l’offre de Musk d’acheter la société dans le cadre d’un accord du 25 avril. L’opération est soumise à l’approbation des actionnaires et des autorités réglementaires.

Sociétés de cryptographie, fonds

Actions de Coinbase Global Inc. PIÈCE DE MONNAIE,
-12,22%
a plongé de 11,6 % à 115,05 $ jeudi. Il a chuté de 6,2% au cours des cinq dernières séances de bourse. de Michael Saylor MicroStrategy Inc.
MSTR,
-14,17%
a perdu 13,1 % jeudi à 318,91 $, alors qu’il était en baisse de 20,4 % au cours des cinq derniers jours.

Société minière Blockchain anti-émeute Inc.
ÉMEUTE,
-11,93%
les actions ont baissé de 12,2 % à 10,16 $ et de 7 % au cours des cinq derniers jours. Actions de Marathon Digital Holdings Inc.
MARA,
-10,47%
perdu 11,6 % à 15,70 $, avec une perte de 6,7 % au cours des cinq derniers jours. Un autre mineur, Ebang International Holdings Inc. EBON,
-15,32%,
perdu 16,5 % à 0,85 $, avec une perte de 9 % au cours des cinq derniers jours.

Overstock.com Inc.
OSTK,
-6,83%c’est
les actions ont baissé de 8,3 % à 35,86 $. Les actions ont gagné 11,1% sur la période de cinq sessions.

Actions de Bloc Inc.
SQ,
-10,53%,
anciennement connu sous le nom de Square, a chuté de 10,4 % à 95,70 $, avec une perte de 8,5 % pour la semaine. Tesla Inc.. TSLA,
-8,33%c’est
les actions ont perdu 7,6% à 879,91 $ tandis que ses actions ont gagné 0,3% au cours des cinq dernières sessions.

PayPal Holdings Inc.
PYPL,
-7,86%
a diminué de 8% à 85,33 $, et il était en baisse de 7,4% au cours de la période de cinq sessions. Nvidia Corp.
NVDA,
-7,33%
a perdu 7,6 % à 187,9 $, alors qu’il envisageait une perte de 5,1 % au cours des cinq derniers jours de bourse.

Advanced Micro Devices Inc.
DMLA,
-5,58%
a chuté de 5,5 % à 93,99 $ jeudi, alors qu’il était en hausse de 4,7 % par rapport à il y a cinq jours de bourse.

Parmi les fonds crypto, FNB de stratégie ProShares Bitcoin
BITO,
-9,09%
a baissé de 8,7 % à 22,72 $ jeudi, tandis que FNB de stratégie Valkyrie Bitcoin
BTF,
-9,14%
était en baisse de 8,6 % à 14,1 $. FNB de stratégie VanEck Bitcoin
XBTF,
-9.10%
perdu 9,5 % à 35,30 $.

Confiance Bitcoin en niveaux de gris
GBTC,
-9,87%
s’est échangé en baisse de 8,9% à 25,32 $.

Lectures obligatoires